Prakiraan Harga Emas: XAU/USD Membutuhkan Validasi dari DMA 100 dalam Perjalanan menuju Pemulihan

• Harga Emas pulih setelah berubah arah dan mencapai posisi terendah dua minggu pada hari Kamis.
• Dolar AS memangkas penurunan yang dipicu oleh Fed dan rebound dengan kuat karena data Amerika Serikat yang kuat.
• Harga Emas akan kembali naik di tengah kemungkinan Bulls Cross dan RSI kembali berbalik naik.

Harga Emas mencoba sedikit pullback dari posisi terendah dua minggu di $1.943 yang dicapai pada hari Kamis, menuju penurunan mingguan terbesarnya dalam lima minggu terakhir. Dolar Amerika Serikat (USD) bertahan pada kenaikan pemulihan menjelang data AS berdampak tinggi lainnya, yaitu inflasi PCE.

Fokus pada Arus Akhir Pekan dan Data Inflasi PCE AS

Satu hari lagi volatilitas yang intens setelah pengumuman kebijakan Federal Reserve AS (Fed), memicu pembelian Dolar AS secara besar-besaran dan menghancurkan harga Emas ke level terendahnya dalam dua minggu. Harga Emas mengalami penurunan mendadak dari level tertinggi lima hari di $1.982 dan kehilangan hampir $40 sebelum ditutup pada hari Kamis di bawah level psikologis $1.950.

Meskipun ada kenaikan suku bunga Bank Sentral Eropa (ECB) yang dovish, harga Emas gagal memanfaatkannya, karena kebangkitan Dolar AS adalah tema utama yang mendasari perdagangan Amerika pada hari Kamis. ECB menaikkan suku bunga kebijakan sebesar 25 basis poin (bp) yang diharapkan, namun Presiden Christine Lagarde secara langsung menepis ekspektasi pengetatan tambahan, dengan menyatakan bahwa "apakah kita masih memiliki lebih banyak hal untuk dibahas? Pada saat ini saya tidak akan mengatakannya." Euro jatuh hampir 1% terhadap Dolar AS, menambah kenaikan yang disebabkan oleh data ekonomi yang kuat pada Greenback.

Ekonomi Amerika Serikat secara mengejutkan berakselerasi ke tingkat pertumbuhan tahunan 2,4% di kuartal Juni dibandingkan 1,8% yang diharapkan dan pertumbuhan 2% yang tercatat di kuartal pertama. Menurut Departemen Perdagangan AS, dalam jangka waktu yang disesuaikan secara musiman, Pesanan Barang Tahan Lama melonjak 4,7% secara bulanan mencapai $302,5 miliar. Sementara itu, data terbaru yang dipublikasikan oleh Departemen Tenaga Kerja AS (DOL) menunjukkan bahwa Klaim Pengangguran Awal (Initial Jobless Claims) turun 7.000 menjadi 221.000 pada pekan yang berakhir 22 Juli.

Pertumbuhan AS yang mengesankan dan data pekerjaan menambah kepercayaan pada tanda-tanda ketahanan dalam ekonomi terbesar di dunia, menghidupkan kembali ekspektasi Fed yang hawkish. Pada hari Rabu, bank sentral AS menaikkan suku bunga sebesar 25 bp, seperti yang diharapkan, tetapi Ketua The Fed Jerome Powell menahan diri untuk tidak memberikan panduan ke depan, dengan menekankan pada pendekatan 'bergantung pada data' dan 'pertemuan demi pertemuan'. Kenaikan suku bunga Fed yang dovish memicu aksi jual tajam dalam Dolar AS bersama dengan imbal hasil obligasi Treasury AS, yang memungkinkan para pembeli Emas untuk menguji penawaran jual di atas angka $1.970.

Pada perdagangan hari Jumat sejauh ini, harga Emas mengalami kenaikan yang cukup baik, meskipun ada volatilitas ekstrim yang terlihat pada pasangan USD/JPY. Bank of Japan (BoJ) mempertahankan pengaturan kebijakan moneternya yang sangat longgar, namun menunjukkan keterbukaan untuk memandu kebijakan kontrol kurva imbal hasil (YCC) dengan lebih fleksibel. USD/JPY berayun lebih tinggi untuk menguji 141,00 sebelum berbalik hampir 200 pip ke dekat 138,00, karena investor menilai perubahan halus pada panduan kebijakan YCC.

Bagaimanapun, Dolar AS mempertahankan fase konsolidasi naiknya, menunggu pengukur inflasi pilihan Fed, data inflasi PCE Amerika Serikat, untuk dorongan perdagangan baru. Harga Emas dapat mengubah arahnya dan menantang posisi terendah dua minggu jika inflasi PCE AS dirilis dan menambah pertaruhan hawkish Fed yang baru sambil memberikan arah pergerakan tambahan untuk kenaikan terbaru dalam Dolar AS. Lebih lanjut, arus akhir pekan juga dapat memainkan peran penting, karena para pedagang mengambil keuntungan pada posisi USD mereka setelah acara Fed dan menjelang rilis Nonfarm Payrolls AS minggu depan.

Analisis Teknikal Harga Emas: Grafik Harian

Seperti yang terlihat pada grafik harian, harga Emas telah menemukan support di persilangan Moving Average (MA) 21 dan 50 di $1.947.

Bull Cross sedang terbentuk dan para pembeli Emas membutuhkan konfirmasi yang sama pada penutupan harian untuk memperpanjang rebound.

Pada sisi atas, resistance langsung terlihat pada angka bulat $1.960, di atas angka tersebut DMA 100 yang sedikit bullish di $1.967 akan diuji.

Penerimaan di atas level tersebut sangat penting bagi harga Emas untuk melihat kenaikan yang berarti menuju level tertinggi hari Kamis di $1.982.

Relative Strength Index (RSI) 14-hari telah merebut kembali garis tengah, menghidupkan kembali potensi bullish pada harga Emas.

Di sisi lain, support langsung menanti di zona pertemuan di atas $1.947, di bawahnya penurunan menuju angka bulat $1.940 tidak dapat dikesampingkan.

Lebih jauh ke selatan, para penjual Emas dapat menantang level terendah 11 Juli di $1.924.