Prakiraan AUD/USD: Upaya Pemulihan dapat Dijual dan Tetap Dibatasi di Dekat 0,6600

• AUD/USD mendapatkan beberapa traksi positif dan mendapatkan dukungan dari pelemahan USD yang moderat.
• Kondisi ekonomi yang memburuk di Tiongkok dan nada risiko yang lebih lemah mungkin membatasi mata uang Australia.
• Taruhan untuk kenaikan suku bunga Fed akan membatasi penurunan USD dan menjamin kehati-hatian bagi para pembeli.

Pasangan AUD/USD menarik beberapa aksi beli selama sesi Asia pada hari Rabu dan pulih lebih jauh dari level tepat di bawah level psikologis 0,6500, atau di atas level terendah dua bulan yang dicapai pada hari sebelumnya. Dolar AS (USD) terbebani oleh penurunan lebih lanjut dalam imbal hasil obligasi Treasury AS dan pernyataan dovish Presiden Bank Federal Reserve Philadelphia Patrick Harker pada hari Selasa, yang mengatakan bahwa mereka mungkin akan mulai menurunkan suku bunga kebijakan pada tahun depan. Hal ini, bersama dengan harapan untuk langkah-langkah stimulus tambahan dari Tiongkok, memberikan dukungan pada Dolar Australia (AUD). Meskipun demikian, meningkatnya kekhawatiran mengenai memburuknya kondisi ekonomi di Tiongkok dapat membatasi optimisme dan menjadi penghalang bagi mata uang utama.

Kekhawatiran tersebut dipicu oleh angka inflasi Tiongkok yang lebih lemah, yang menunjukkan bahwa IHK utama berubah negatif untuk pertama kalinya sejak Februari 2021 dan menyusut 0,3% dalam 12 bulan hingga Juli. Selain itu, Indeks Harga Produsen (IHP) turun selama 10 bulan berturut-turut dan turun 4,4% dari tahun sebelumnya, mengonfirmasi deflasi. Hal ini terjadi karena data perdagangan yang lebih lemah pada hari Selasa dan menunjukkan bahwa pemulihan pasca-COVID di negara dengan ekonomi terbesar kedua di dunia ini kehilangan tenaga. Selain itu, nada yang secara umum lebih lemah di sekitar pasar ekuitas dapat berkontribusi untuk membatasi kenaikan untuk mata uang Australia yang sensitif terhadap risiko. Para pedagang mungkin juga menahan diri untuk tidak menempatkan taruhan bearish USD yang agresif di tengah ekspektasi bahwa the Fed akan tetap berpegang pada sikap hawkish.

Faktanya, para pelaku pasar tampaknya masih yakin bahwa bank sentral AS akan mempertahankan suku bunga lebih tinggi untuk waktu yang lebih lama di tengah perekonomian yang sangat tangguh. Perlu diingat bahwa laporan pekerjaan AS yang diawasi dengan ketat yang dirilis Jumat lalu menunjukkan pasar tenaga kerja yang sangat kompetitif dan meningkatkan ekspektasi untuk pendaratan ekonomi yang lembut. Selain itu, Gubernur The Fed Michele Bowman mempertahankan harapan untuk kenaikan suku bunga sebesar 25 bp di bulan September atau November dan mengatakan pada hari Senin bahwa kenaikan suku bunga tambahan kemungkinan akan diperlukan untuk menurunkan inflasi ke target 2% bank sentral. Hal ini, pada gilirannya, mendukung prospek munculnya beberapa aksi beli USD dan menunjukkan bahwa jalur termudah untuk pasangan AUD/USD adalah ke sisi bawah.

Ke depannya, tidak ada data ekonomi yang relevan yang akan dirilis dari AS pada hari Rabu, membuat USD bergantung pada imbal hasil obligasi AS. Selain itu, para pedagang akan mengambil isyarat dari sentimen risiko yang lebih luas untuk mengambil peluang jangka pendek. Namun, fokus akan tetap tertuju pada angka inflasi konsumen AS terbaru yang akan dirilis pada hari Kamis. Laporan IHK AS yang krusial akan memainkan peran penting dalam mempengaruhi ekspektasi pasar mengenai jalur kenaikan suku bunga The Fed di masa depan, yang pada gilirannya akan mendorong permintaan USD dan membantu menentukan langkah selanjutnya dari pergerakan terarah pasangan AUD/USD. Namun demikian, latar belakang fundamental membuatnya bijaksana untuk menunggu aksi beli lanjutan yang kuat sebelum mengonfirmasi bahwa harga spot telah mencapai titik terendah.

Prospek Teknikal

Dari perspektif teknikal, penembusan baru-baru ini di bawah support horizontal yang kuat 0,6600 terlihat sebagai pemicu baru bagi para pedagang bearish. Level tersebut saat ini seharusnya bertindak sebagai penghalang kuat dan membatasi pergerakan naik selanjutnya. Selain itu, osilator pada grafik harian masih bertahan di wilayah negatif dan masih jauh dari zona oversold. Hal ini, pada gilirannya, menunjukkan bahwa pemulihan yang sedang berlangsung berisiko gagal dengan cepat. Namun demikian, beberapa aksi beli lanjutan di luar zona 0,6625-0,6630 dapat memicu rally short-covering dan mengangkat harga spot ke angka 0,6700. Yang terakhir mewakili Simple Moving Average (SMA) 50-hari, di atas mana momentum dapat diperpanjang lebih jauh menuju SMA 200-hari yang sangat penting, yang saat ini dipatok di sekitar area 0,6730.

Di sisi lain, level terendah sesi Asia, di sekitar area 0,6530-0,6525, saat ini tampaknya melindungi sisi bawah. Hal ini diikuti oleh level 0,6500, yang saat ini akan menjadi titik penting. Penembusan berkelanjutan di bawah ini akan mengekspos level terendah Tahun Berjalan, di sekitar area 0,6460-0,6455 yang dicapai pada bulan Mei, sebelum pasangan AUD/USD akhirnya turun ke angka 0,6400.