Harga Minyak Merayap Lebih Tinggi di Tengah Optimisme Plafon Utang, Membentuk Segitiga Bullish

• Harga minyak melanjutkan pemulihan yang lamban di tengah optimisme para anggota parlemen AS akan mencapai kesepakatan untuk menaikkan plafon utang AS.
• Pola harga segitiga bullish terbentuk pada grafik 4-jam meningkatkan bukti bahwa tren bearish mungkin berbalik.
• Data inventaris API yang akan dirilis pada hari Selasa dapat menyuntikkan beberapa volatilitas ke dalam aksi harga Minyak Mentah.

Harga minyak diperdagangkan sedikit lebih tinggi pada hari Selasa, melanjutkan pemulihan dari pembukaan awal minggu yang buruk. Pasar keuangan pada umumnya mengalami volatilitas yang rendah karena ketidakpastian atas plafon utang Amerika Serikat. Jika terjadi gagal bayar, permintaan AS akan anjlok, mengakibatkan harga Minyak lebih rendah. Optimisme setelah pembicaraan pada hari Senin menimbulkan harapan, dengan sejarah menunjukkan kesepakatan menit-menit terakhir adalah norma.

Pada saat penulisan, Minyak WTI diperdagangkan di pertengahan $72 dan Minyak Mentah Brent di bawah $76. Segitiga siku-siku bullish telah terbentuk pada grafik 4-jam, menantang tren bearish secara keseluruhan.

Berita Minyak dan Penggerak Pasar

• Minyak naik sedikit pada hari Selasa saat para anggota parlemen Amerika Serikat melanjutkan negosiasi untuk menaikkan plafon utang dan menghindari gagal bayar AS.
• Pemimpin DPR Republik Kevin McCarthy mengungkapkan optimisme setelah pembicaraan hari Senin, mengatakan, “Saya yakin kita masih bisa sampai di sana. Saya yakin kami bisa menyelesaikannya.” Menambahkan bahwa menurutnya pembicaraan tersebut adalah yang paling produktif sejauh ini.
• Harga minyak dibuka jauh lebih rendah pada awal minggu, sebagian sebagai akibat dari kekhawatiran perdagangan global setelah bentrok ekonomi utama pada KTT G7 di Jepang.
• Tiongkok semakin memprovokasi AS dengan melarang impor chip memori dari produsen AS Micron, dengan alasan risiko keamanan.
• Dolar AS mendapat penawaran beli pada hari Selasa karena para pejabat Federal Reserve (The Fed) terus berbicara tentang kemungkinan kenaikan suku bunga lebih lanjut, memberikan penghambat untuk Minyak, yang dihargai dalam USD.
• Data persediaan API yang dirilis pada pukul 20:30 GMT (Rabu, 03:30 WIB) akan memberikan indikasi dinamika permintaan dan pasokan di pasar minyak mentah dan dapat memengaruhi harga Minyak jika secara substansial lebih tinggi atau lebih rendah dari 3,69 juta barel minggu lalu.
• Hasil yang lebih tinggi akan memberi sinyal  peningkatan pasokan dan membebani harga Minyak dan sebaliknya jika hasil data lebih rendah.
• Data IMP S&P Global pada pukul 13:45 GMT (20:45 WIB) juga dapat memengaruhi harga Minyak melalui Dolar AS – jika melampaui ekspektasi, kemungkinan akan mendukung USD dan membebani Minyak dan sebaliknya jika lebih rendah.

Analisis Teknikal Minyak Mentah: Tren Menurun Semakin Terganggu

Minyak WTI berada dalam tren menurun jangka panjang, membuat lower lows berturut-turut. Mengingat pepatah lama bahwa tren adalah teman Anda, keadaan ini lebih menyukai posisi jual daripada posisi beli. Minyak WTI diperdagangkan di bawah semua Simple Moving Averages (SMA) harian utama dan semua SMA mingguan kecuali SMA 200-minggu yang berada di $66,89.

Minyak WTI AS: Grafik Harian

Namun, penembusan di bawah terendah tahun di $64,31 akan diperlukan untuk menyalakan kembali tren menurun, dengan target berikutnya di sekitar $62,00 di mana terendah dari 2021 akan ikut bermain, diikuti oleh support di $57,50.

Meskipun tren bearish mendominasi, ada tanda-tanda yang berkembang yang mengarah ke kemungkinan tren bearish berakhir dan berbalik. Konvergensi bullish ringan antara harga dan Relative Strength Index (RSI) di terendah Maret dan Mei 2023 – dengan harga membuat lower low di bulan Mei tidak diimbangi oleh lower low di RSI – adalah tanda bahwa tekanan bearish berkurang.

Pola candlestick Jepang long hammer yang terbentuk di terendah 4 Mei (dan terendah tahun) adalah tanda bahwa ini bisa menjadi dasar strategis utama.

Selanjutnya, segitiga siku-siku juga terlihat terbentuk pada grafik 4-jam di bawah ini, yang karena polanya, biasnya mengarah ke penembusan sisi atas.

Minyak WTI AS: Grafik 4-jam

Segitiga bisa terbentuk setelah harga pulih dari terendah tahun yang terbentuk pada 4 Mei. Rebound awal dari terendah 4 Mei dapat dilihat sebagai Gelombang A, dengan gelombang B turun antara 8-15 Mei. Gelombang C kemudian mungkin naik pada minggu berikutnya sebelum pasar berbalik lagi pada awal minggu ini, yang mungkin merupakan Gelombang D. Pemulihan yang sedang berlangsung bisa jadi Gelombang E. Karena sebagian besar segitiga hanya terdiri dari lima gelombang, ini jadi gelombang terakhir sebelum pola ditembus.

Ada kemungkinan segitiga akan ditembus di salah satu arah, tetapi biasnya adalah menembus sisi atas. Ini karena batas atasnya datar (siku kanan). Pergerakan seperti itu akan menunjukkan kenaikan harga dalam rally yang bergejolak ke target potensial $79,75, dihitung dengan mengambil 61,8% dari ketinggian segitiga dan mengekstrapolasinya lebih tinggi. Target tersebut juga berada di level SMA 200-hari yang kemungkinan akan memberikan resistance yang kuat terhadap kenaikan lebih lanjut.

Penembusan seperti itu mungkin akan berarti harga menembus di atas $76,85 lower high 28 April, dengan demikian, membuat tren menurun yang dominan menjadi diragukan.

Namun, penembusan palsu umum terjadi dengan pola ini, dan pedagang idealnya harus menunggu penembusan 'signifikan'. Penembusan seperti itu ditandai dengan batang hijau bullish yang lebih panjang dari rata-rata yang menembus sepenuhnya batas atas segitiga dan ditutup di dekat titik tertinggi periode 4-jam, atau sebagai alternatif, tiga batang hijau berturut-turut yang juga menembus di atas garis batas.

Namun, mengingat tren menurun dominan, masih ada kemungkinan harga Minyak WTI bisa menembus lebih rendah, dengan penembusan signifikan di bawah batas bawah, juga diperlukan, dan target di $67,27. Target tersebut tepat di atas lokasi SMA 200-minggu dan kemungkinan akan menawarkan support. Pedagang bahkan mungkin ingin menunggu penembusan di bawah titik terendah Gelombang B di $69,40 untuk konfirmasi tambahan.

Pertanyaan Umum tentang Minyak WTI

Apa yang dimaksud dengan Minyak WTI?

Minyak WTI adalah jenis Minyak Mentah yang dijual di pasar internasional. WTI adalah singkatan dari West Texas Intermediate, salah satu dari tiga jenis utama termasuk Brent dan Dubai Crude. WTI juga disebut sebagai "light" dan "sweet" karena gravitasi dan kandungan sulfurnya yang relatif rendah. Minyak ini dianggap sebagai minyak berkualitas tinggi yang mudah disuling. Minyak ini bersumber dari Amerika Serikat dan didistribusikan melalui pusat Cushing, yang dianggap sebagai "Persimpangan Jalur Pipa Dunia". Ini adalah tolok ukur untuk pasar Minyak dan harga WTI sering dikutip di media.

Faktor-faktor apa yang menggerakkan harga Minyak WTI?

Seperti semua aset lainnya, penawaran dan permintaan adalah pendorong utama harga Minyak WTI. Dengan demikian, pertumbuhan global dapat menjadi pendorong peningkatan permintaan dan sebaliknya jika pertumbuhan global lemah. Ketidakstabilan politik, perang, dan sanksi dapat mengganggu pasokan dan memengaruhi harga. Keputusan OPEC, sekelompok negara penghasil minyak utama, adalah penggerak utama harga lainnya. Nilai Dolar AS memengaruhi harga Minyak Mentah WTI, karena Minyak sebagian besar diperdagangkan dalam Dolar AS, sehingga Dolar AS yang lebih lemah dapat membuat Minyak lebih terjangkau dan sebaliknya.

Bagaimana data inventaris memengaruhi harga Minyak WTI

Laporan persediaan minyak mingguan yang diterbitkan oleh American Petroleum Institute (API) dan Energy Information Agency (EIA) memengaruhi harga Minyak WTI. Perubahan persediaan mencerminkan fluktuasi penawaran dan permintaan. Jika data menunjukkan penurunan persediaan, hal ini dapat mengindikasikan peningkatan permintaan, sehingga mendorong harga minyak. Persediaan yang lebih tinggi dapat mencerminkan peningkatan pasokan, sehingga menekan harga. Laporan API diterbitkan setiap hari Selasa dan EIA sehari setelahnya. Hasilnya biasanya serupa, berada dalam kisaran 1% dari satu sama lain 75% saat ini. Data EIA dianggap lebih dapat diandalkan, karena EIA adalah lembaga pemerintah.

Bagaimana OPEC mempengaruhi harga Minyak WTI?

OPEC (Organization of the Petroleum Exporting Countries) adalah sebuah kelompok yang terdiri dari 13 negara penghasil minyak yang secara kolektif memutuskan kuota produksi untuk negara-negara anggota pada pertemuan dua kali setahun. Keputusan mereka sering kali memengaruhi harga Minyak WTI. Ketika OPEC memutuskan untuk menurunkan kuota, OPEC dapat memperketat pasokan, sehingga menaikkan harga minyak. Ketika OPEC meningkatkan produksi, hal ini berdampak sebaliknya. OPEC+ mengacu pada perluasan kelompok yang mencakup sepuluh anggota non-OPEC tambahan, yang paling terkenal adalah Rusia.