Prakiraan Emas: Berupaya Patahkan Tren Menurun Empat Bulan, tetapi Penjual Menolak untuk Menyerah
| |Terjemahan TerverifikasiLihat Artikel Asli- Emas gagal bertahan di atas $4.100 sekali lagi saat para penjual kembali pada Jumat pagi.
- Dolar AS rebound di tengah ketegangan baru AS-Iran dan aksi profit taking di akhir bulan.
- Emas ditutup di atas $4.100 pada hari Kamis, tetapi RSI harian tetap di bawah 50.
Emas mengalami pullback singkat dari level tertinggi mingguan $4.120 pada Jumat pagi, tetapi masih berada di jalur untuk mengakhiri tren menurun empat bulannya.
Para Penjual Emas Kembali saat USD Temukan Permintaan Safe Haven
Emas gagal bertahan di atas level $4.100, meskipun ditutup di atas level tersebut pada hari Kamis, karena Dolar AS (USD) mencatat rebound solid dari level terendah enam minggu terhadap enam mata uang utama rivalnya.
Meskipun mediator Pakistan menegaskan bahwa negosiasi antara Teheran dan Washington masih berlangsung, serangan "besar" AS ke Iran sebagai balasan atas serangan baru yang menargetkan pasukan Amerika di Yordania kembali memicu permintaan safe haven Greenback.
Sebagai respons, Ketua Parlemen Iran, Mohammad Bagher Ghalibaf, mengatakan dalam sebuah unggahan di X bahwa "Orang-orang Amerika telah terbiasa menebus tamparan yang mereka terima di medan perang dengan menumpahkan darah orang-orang tak bersalah. Mereka akan menerima konsekuensi."
USD juga mendapat dukungan dari harapan yang masih bertahan bahwa Federal Reserve (The Fed) AS akan memilih kenaikan suku bunga pada tahun ini, meskipun Ketua Kevin Warsh bersikap tidak memberikan komitmen terkait pengetatan lebih lanjut dalam konferensi pers pasca-pertemuan kebijakan pada hari Rabu.
Jeda The Fed Tegaskan Perdebatan saat HSBC Tetap Netral pada Durasi dan Mendukung Dolar
Para analis di HSBC menyoroti bahwa Federal Reserve AS mempertahankan suku bunga tidak berubah untuk pertemuan kelima berturut-turut, "sesuai dengan ekspektasi," tetapi menekankan bahwa "voting 9-3 mengungkapkan perdebatan yang hidup di dalam FOMC." Dalam pendapatan tetap, mereka mencatat bahwa "kami mempertahankan sikap netral pada durasi dan lebih menyukai kredit investment grade berkualitas tinggi untuk menangkap imbal hasil dan pendapatan kupon yang menarik." HSBC menambahkan bahwa mereka "tetap positif terhadap dolar AS, didukung oleh fundamental ekonomi AS yang tangguh dan selisih suku bunga yang relatif menarik."
Di luar rebound USD, Emas juga terbebani oleh data PMI bisnis resmi Tiongkok yang mengecewakan untuk bulan Juli, sementara para pedagang bersikap hati-hati menjelang keputusan kebijakan moneter Bank of Japan (BoJ).
Pasar keuangan mengalami volatilitas yang intens pada awal perdagangan sesi Amerika pada hari Kamis di tengah dugaan intervensi forex Jepang yang membuat Yen Jepang (JPY) melonjak tajam dan pasangan mata uang USD/JPY anjlok sekitar 600 pip dalam hitungan menit.
Penurunan USD/JPY menghantam Greenback secara luas, sempat memungkinkan Emas merebut kembali ambang $4.100.
Selain itu, data Produk Domestik Bruto (PDB) dan Klaim Tunjangan Pengangguran AS yang beragam menambah tekanan pada USD, memberikan dukungan tambahan pada logam mulia ini.
Ke depan, Emas bisa mendapat dorongan dari potensi keputusan BoJ untuk mempertahankan suku bunga dengan sikap hawkish, yang dapat menghidupkan kembali para pembeli JPY dan sekaligus menekan USD. Namun, jika permusuhan di Timur Tengah meningkat, Emas kemungkinan akan merasakan dampak dari meningkatnya permintaan safe haven Dolar AS.
Analisis Teknis Harga Emas: Grafik Harian
Pada grafik harian, XAU/USD diperdagangkan di $4.082,83, mempertahankan bias bearish jangka pendek karena spot masih berada di bawah moving average utama. Simple Moving Average (SMA) 50-hari di $4.185,76, bersama dengan SMA 100-hari di $4.426,31 dan SMA 200-hari di $4.490,85, semuanya berada di atas dan mengindikasikan bahwa reli masih dibatasi dalam fase korektif yang lebih luas, sementara SMA 21-hari di $4.073,95 menawarkan support dinamis di dekatnya. Relative Strength Index (14) di sekitar 48,3 sedikit di bawah garis tengah, mengisyaratkan momentum lemah dan memperkuat gagasan konsolidasi dalam konteks penurunan yang lebih luas.
Di sisi atas, resistance awal muncul di SMA 50-hari di dekat $4.185,76, dan penutupan harian di atas penghalang ini diperlukan untuk meredakan tekanan bearish langsung dan membuka jalan menuju SMA 100-hari di $4.426,31 lalu SMA 200-hari di $4.490,85. Di sisi bawah, support pertama sejajar dengan SMA 21-hari di $4.073,95; penembusan berkelanjutan di bawah level ini akan mengekspos level-level yang lebih rendah dan mengindikasikan bahwa para penjual kembali menguasai struktur harian.
(Analisis teknis dalam laporan ini ditulis dengan bantuan alat AI. Pelajari lebih lanjut.)
Pertanyaan Umum Seputar Emas
Emas telah memainkan peran penting dalam sejarah manusia karena telah banyak digunakan sebagai penyimpan nilai dan alat tukar. Saat ini, selain kilaunya dan kegunaannya sebagai perhiasan, logam mulia tersebut secara luas dipandang sebagai aset safe haven, yang berarti bahwa emas dianggap sebagai investasi yang baik selama masa-masa sulit. Emas juga secara luas dipandang sebagai lindung nilai terhadap inflasi dan terhadap mata uang yang terdepresiasi karena tidak bergantung pada penerbit atau pemerintah tertentu.
Bank-bank sentral merupakan pemegang Emas terbesar. Dalam upaya mereka untuk mendukung mata uang mereka di masa sulit, bank sentral cenderung mendiversifikasi cadangan mereka dan membeli Emas untuk meningkatkan kekuatan ekonomi dan mata uang yang dirasakan. Cadangan Emas yang tinggi dapat menjadi sumber kepercayaan bagi solvabilitas suatu negara. Bank sentral menambahkan 1.136 ton Emas senilai sekitar $70 miliar ke cadangan mereka pada tahun 2022, menurut data dari World Gold Council. Ini merupakan pembelian tahunan tertinggi sejak pencatatan dimulai. Bank sentral dari negara-negara berkembang seperti Tiongkok, India, dan Turki dengan cepat meningkatkan cadangan Emasnya.
Emas memiliki korelasi terbalik dengan Dolar AS dan Obligasi Pemerintah AS, yang keduanya merupakan aset cadangan utama dan aset safe haven. Ketika Dolar terdepresiasi, Emas cenderung naik, yang memungkinkan para investor dan bank sentral untuk mendiversifikasi aset-aset mereka di masa sulit. Emas juga berkorelasi terbalik dengan aset-aset berisiko. Rally di pasar saham cenderung melemahkan harga Emas, sementara aksi jual di pasar yang lebih berisiko cenderung menguntungkan logam mulia ini.
Harga dapat bergerak karena berbagai faktor. Ketidakstabilan geopolitik atau ketakutan akan resesi yang parah dapat dengan cepat membuat harga Emas meningkat karena statusnya sebagai aset safe haven. Sebagai aset tanpa imbal hasil, Emas cenderung naik dengan suku bunga yang lebih rendah, sementara biaya uang yang lebih tinggi biasanya membebani logam kuning tersebut. Namun, sebagian besar pergerakan bergantung pada perilaku Dolar AS (USD) karena aset tersebut dihargakan dalam dolar (XAU/USD). Dolar yang kuat cenderung menjaga harga Emas tetap terkendali, sedangkan Dolar yang lebih lemah cenderung mendorong harga Emas naik.
Informasi di halaman ini berisi pernyataan berwawasan ke depan yang melibatkan risiko dan ketidakpastian. Pasar dan instrumen yang diprofilkan di halaman ini hanya untuk tujuan informasi dan tidak boleh dianggap sebagai rekomendasi untuk membeli atau menjual aset ini. Anda harus melakukan riset menyeluruh sebelum membuat keputusan investasi apa pun. FXStreet sama sekali tidak menjamin bahwa informasi ini bebas dari kesalahan, kekeliruan, atau salah saji material. Ini juga tidak menjamin bahwa informasi ini bersifat tepat waktu. Berinvestasi di Pasar Terbuka melibatkan banyak risiko, termasuk kehilangan semua atau sebagian dari investasi Anda, serta tekanan emosional. Semua risiko, kerugian, dan biaya yang terkait dengan investasi, termasuk kerugian pokok, adalah tanggung jawab Anda. Pandangan dan pendapat yang diungkapkan dalam artikel ini adalah milik penulis dan tidak mencerminkan kebijakan resmi atau posisi FXStreet maupun pengiklannya.